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Freshfields berät Automobilzulieferer Grammer bei Refinanzierung
Die globale Wirtschaftskanzlei Freshfields hat die Grammer AG bei der Sicherung ihrer Konzernfinanzierung beraten. Diese erfolgte über drei neue Kreditfinanzierungen im Gesamtvolumen von 460 Millionen Euro, auch über den Zugang zum chinesischen Finanzierungsmarkt. Die planmäßige Refinanzierung und Erweiterung des Kreditrahmens ermöglicht die Umsetzung der geplanten Geschäftsstrategie, verbessert das Laufzeitenprofil und bietet dem Unternehmen attraktive Konditionen.
Die neue Finanzierungsstruktur besteht aus einem syndizierten Darlehen von fünf Banken in China sowie einer syndizierten revolvierenden Betriebsmittelkreditfazilität von fünf Banken in Deutschland. Bereits im Frühjahr wurde die Konsortialkredit-Tranche C unter Beteiligung der KfW in Höhe von 230 Millionen Euro durch eine bilaterale Kreditlinie in Höhe von 200 Millionen Euro mit einer Laufzeit von drei Jahren, bereitgestellt durch eine chinesische Bank, refinanziert. Zusätzlich erhielt Grammer nachrangige Darlehen des Mehrheitsaktionärs Ningbo Jifeng in Höhe von insgesamt 70 Millionen Euro. Die Laufzeiten der neuen Finanzierungsstruktur liegen zwischen zweieinhalb und drei Jahren.
Die Grammer AG mit Sitz in Ursensollen in der Oberpfalz ist spezialisiert auf die Entwicklung und Herstellung von Komponenten und Systemen für die Pkw-Innenausstattung sowie von gefederten Fahrer- und Passagiersitzen für On- und Offroad-Fahrzeuge. Im Bereich Automotive liefert das Unternehmen Kopfstützen, Armlehnen, Mittelkonsolen, hochwertige Interieur-Komponenten und Bediensysteme für die Automobilindustrie an namhafte Pkw-Hersteller und an Systemlieferanten der Fahrzeugindustrie. Der Produktbereich Commercial Vehicles umfasst die Geschäftsfelder Lkw- und Offroad-Sitze (Traktoren, Baumaschinen, Stapler) sowie Bahn- und Bussitze. Mit rund 12.300 Mitarbeitenden ist Grammer in 19 Ländern weltweit tätig. Die Grammer-Aktie ist im Prime Standard notiert und wird an den Börsen München und Frankfurt sowie über das elektronische Handelssystem Xetra gehandelt.
Bei der vorliegenden Transaktion hat Freshfields Grammer grenzüberschreitend in Deutschland, China, den USA, Mexico, Tschechien, Polen und Serbien beraten und dabei sowohl auf Teams aus den eigenen internationalen Büros als auch auf Kanzleien aus ihrem Stronger-Together-Netzwerk gesetzt.
Das Freshfields Kern-Team stand unter der Federführung von Partner Dr. Mario Hüther (Finance, Frankfurt) und umfasste außerdem Counsel Alexander Pospisil sowie Associates Lucas Lengersdorf (beide Finance, Frankfurt), Dr. Matthis Grenzer (Finance, Berlin) und Thilo Köhler (Finance, Frankfurt). Unterstützt wurde das Kern-Team außerdem von:
- Partner/innen: Dr. Robin Helmke (Finance, Frankfurt), Dr. Marvin Knapp (Finance, Hamburg), Brian Rance, Jerome Ranawake (beide Finance, New York), Dr. Simon Schwarz-Lindenberg (Corporate/M&A, Frankfurt), Dr. Jan-Philip Wilde (Finance, Hamburg)
- Counsel: Greg Kahn (Finance, New York), Dr. Sebastian Röger, Alexander Ruschkowski (beide Finance, Frankfurt)
- Principal Associates: Sebastian Jung (Tax, Frankfurt), Dr. Thomas Kelm (Corporate/M&A, Frankfurt), Christian Schmidt (Tax, Frankfurt)
- Associates: Judith Bremer (Finance, Frankfurt), Pelle Klemens, Christian Paterlini (beide Finance, Hamburg), Bernardo Mora Vergara, Leif-Magnus Wishöth (beide Finance, Frankfurt)
